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企業管理調查報告范文1

一、一個困難的企業為什么花錢運用計算機信息技術來加強管理

煙臺汽車制造廠是一個擁有2600名職工、3．2億元資產的中型企業，主要生產輕型汽車、農用運輸車和拖拉機。1993年以來，該廠產品銷售收入雖然逐年增加，但經濟效益卻大幅下滑，生產經營日趨困難。面對日益激烈競爭的市場環境，企業感到原有經驗式的管理模式、落后的管理手段和不透明的信息反饋機制已非常不適應新的形勢，迫切需要應用現代計算機網絡和統一的財務軟件進行管理創新。

一是成本的核算與控制迫切要求企業利用計算機進行管理。由于汽車產品結構復雜、零部件繁多，在產品開發過程中，以往靠會計人員手工勞動，連續幾天幾夜工作也只能算出大概的綜合成本，難以及時準確地制定出有市場競爭力的產品價格。企業曾多次出現新產品投產后，才發現新產品的設計成本過高，價格無法為市場接受而被迫停產的情況。

二是資金的核算與管理迫切要求企業利用計算機進行控制。該廠銷售環節占用的資金余額上億元，大多以發出商品的形態存放在全國各地的430多個經銷商處，企業難以及時、準確掌握各銷售點上的存貨變動情況，賬物不符、賬賬不符的問題時有發生，應收賬款居高不下，壞賬風險難以防范。1995年該廠曾組織十多名會計人員歷時一年，與各經銷商核對發出商品和應收賬款，發現企業本身的賬簿記錄差錯1100多筆，僅發出商品的潛虧損失即達數百萬元之多。在儲備資金的管理中，傳統的手工操作只能提供庫存材料、備件的賬面價值總量，但具體材料、備件的存放時間、庫存數量卻不掌握，致使存貨超儲、積壓、損壞等情況非常嚴重。企業盤點時曾發現倉庫中的三角帶可滿足企業10余年的生產需要。

三是薄弱的基礎管理迫切要求企業利用計算機技術來強化。從企業內部看，基礎數據缺乏，材料消耗定額、工時消耗定額不準，談不上實施精細生產，挖潛降耗，也無法對生產車間、銷售部門、采購部門和倉儲部門實施科學的考核。特別是財務信息滯后于物流信息和市場變化信息，再加上數據常常失真，決策者難以及時了解掌握企業財務狀況的變動情況和內部各種資源的配置情況迅速對市場變化做出反應。

四是企業各項規章制度迫切需要利用計算機手段進行硬化。過去規章制度只是掛在墻上，寫在本中，缺乏強有力的手段來保證制度的有效執行，有章不循、有章難循的弊端難以克服，道德風險無法控制，科學規范的管理程序難以硬化。

二、如何運用計算機網絡和軟件對企業管理進行深化、細化

1996年以來，該廠針對采購、倉儲、生產、銷售等環節信息不明、賬目不清等突出問題，以財務管理為中心，以成本控制為重點，聯合山東浪潮國強軟件公司，本著先易后難的原則，先后投資兩百余萬元開發了煙臺汽車制造廠現代企業管理信息系統。該系統基于一臺主服務器，在各個車間、倉庫及生產、供應、銷售、財務等各有關處室設立了46個工作站，將各子系統通過財務管理子系統緊密地在一起，做到了信息集成、過程集成、功能集成，實現了財務系統與銷售、供應、生產等系統的數據共享，為企業提高財務資金管理水平提供了強有力的手段。財務管理子系統建立了統一的計算機平臺，變多級核算為一級核算，一張原始憑證（銷貨發票、購貨發票、入庫單、領料單等）一次錄入，倉庫、車間、廠部的業務核算、統計核算、會計核算、憑證的制作、打印、各明細賬、總賬的登記全部由計算機一次自動完成，可以靈活地查詢、統計和打印賬表。

銷售管理子系統與金稅系統連接，利用金稅系統錄入和打印銷售發票后，自動轉入銷售管理子系統，自動編制銷售憑證，自動登記財務的產品銷售、發出商品、應收賬款、應交稅金等賬簿。同時可進行賬齡分析和壞賬估計，實現了銷售業務管理與核算一體化。

采購管理子系統對采購訂單、采購到貨以及入庫狀況進行全過程管理，為采購部門和財務部門提供準確及時的信息；自動完成對各種應付賬款的登記、沖銷以及應付賬款動態變化狀況。另外，該子系統還可以進行材料采購成本的考核與監督，非合同供應商、超過合同的采購價，軟件系統可以自動警告，要求審核。

倉儲管理子系統通過對各種存貨的收、發、存業務進行核算，及時準確地掌握每件存貨的耗用情況，把各類存貨成本歸集到各成本項目和成本對象上，為企業的成本核算提供基礎數據，并動態反映存貨資金的增減變動情況。

生產計劃子系統根據生產計劃和上月末實際庫存情況，軟件系統能按照裝配物料清單計算物料的毛需求和凈需求，自動運算出零部件采購計劃、自制件的生產計劃，將設計、工藝、生產制造并行交叉進行管理，實現了各種物流、業務流自始至終連貫起來的全過程管理。

成本核算子系統能夠完成產品或零部件標準成本的制定，計算入庫產成品或自制半成品的標準成本和標準成本差異，能夠從價格成本差異和用量成本差異方面進行控制，為企業分析生產成本變動的原因提供了詳細資料，為實施標準成本法和責任成本法提供了可能。

基礎數據子系統可為生產計劃系統提供工藝過程信息、產品結構信息，為成本控制提供工時定額和材料消耗定額標準信息，并能夠通過裝配物料清單自動讀取采購發票的最新單價，瞬間計算出產品的材料成本，為產品投產決策提供第一手數據資料。產品開發人員能夠隨時計算出新產品的設計成本，為企業開發適銷對路的產品提供了有力的支持手段。

三、取得的成效

1．提高了對薄弱環節的監控管理能力

企業管理調查報告范文2

關鍵詞：施工企業成本管理調查

前言：施工成本綜合地反映了施工活動中的勞動消耗和物資消耗，是用于施工和管理的一切費用的總和。施工成本劃分為直接成本和間接成本兩部分，直接成本由人工費、材料費和機械費組成。間接成本是指直接從事施工的單位為組織管理在工程施工中所發生的各項支出。本次調查以問卷方式為主，輔以對典型項目的現場調研。

1.施工企業成本管理現狀及不足

1.1 人員結構落后，制約著成本管理水平的提高通過本次調查不完全統計，該施工企業現有大專以上學歷的人員不到20％，具有中高級職稱的專業技術人員不到10％，懂經營和技術、會管理的復合型工程管理人才更是鳳毛麟角，精通金融、法律和工程索賠的高級人才更是奇缺。同時該施工企業由于歷史包袱沉重，經營壓力較大，勞動力資源價格普遍低于市場價格，導致勞動力資源緊張，施工人員素質下降，員工素質的偏低不僅影響責任落實與執行力等管理問題，而且嚴重制約成本管理水平的提高。

1.2 體制機制問題，造成成本控制積極性不高

體制落后，權力集中在企業中上層，對項目部的控制過嚴過死，內部審計確認盈利后，層層扣款，分解到項目部時利潤微乎其微，還遲遲不予兌現，項目部成本控制積極性普遍不高。部分項目經理成本效益的意識還沒有樹立，干活不算帳的情況仍然存在。近年來，該施工企業一直都在探索體制改革。

1.3 項目施工成本管理方法落后，成本監管滯后

在整體管理水平落后的形勢下，成本管理方法也不夠科學。相關控制審批手續往往只是走程序，職責不清，不能達到預期的目的。項目部內部管理人員溝通不暢，起不到互相監督的作用。而作為成本控制的重要監督部門――內部審計部門的工作主要停留在事后審計階段，監管滯后。

1.4 施工成本管理的獎懲措施不到位

施工現場成本浪費現象頻發，卻得不到應有的懲罰，而采用先進的施工工藝和方法降低成本，也得不到相應的獎勵，導致職工成本控制的積極性不高，不僅不支持施工成本管理工作，而且還可能會產生抵制情緒，覺得成本控制只是領導層的事情，對職工個人來說意義不大，使施工成本管理工作難以順利開展。

2.控制施工成本的措施

2.1 領導需重視，制定積極的措施控制成本

首先，領導層要有決心和信心，全力支持成本控制。其次，企業應從人力、物力等方面加大對成本管理的投入，從思想和行動上重視成本管理。可抽選高素質的人員成立專門的成本控制部門；還應將內部審計關口前移，加強事前和事中控制，強化審計對成本的控制和監督作用；全體職工都應該具有控制成本的意識，減少施工現場浪費，養成節約成本的好習慣。

2.2 成本控制的分解落實是多層次的

項目部是成本控制的核心，企業應該給予項目部相對應的成本控制權力。成本控制既包括企業對項目部成本的控制，還包括項目部對作業班組成本的控制及作業班組對作業人員的成本控制，要做到責任成本分解到人，人人身上都有成本控制責任，從而避免只管干活不管算帳的現象，最大限度地挖掘潛力，降低成本。

2.3 制定并執行合理的激勵制度

成本控制任務要和經濟利益掛鉤。及時地對責任主體進行客觀公正的考核，落實獎懲措施，只要其完成責任范圍的各項指標，就應根據完成程度給予獎勵，如未完成，就應根據事先約定的方法和力度給予懲罰。嚴格落實獎懲制度，才能使每一個責任主體都能積極參與到成本控制中去。

2.4 采取技術措施控制項目成本

生產力的提高是伴隨科學技術水平及操作技能的提高的。應用新的施工技術是提高生產力的有效途徑。首先，施工準備階段，應對工程成本目標進行預先估計、分析和計量，并將有關成本的控制責任分解落實。其次，在施工過程中，研究制定各種降低消耗、提高工效的新工藝、新技術，多施工方案比選，確定有利于縮短工期、提高質量、降低成本的最佳方案。

2.5 采取預算措施控制項目成本

2.5.1 人工費控制

人工費的控制最有效的途徑是采用科學的管理方法。施工任務與收入掛鉤，才能有效地調動作業人員的積極性。提高作業效率、合理安排施工工序也是降低人工費支出的有效途徑。

2.5.2 材料費的控制

材料費一般占工程費比重很大，加強項目部的材料采購和收、發存管理，成本自然降低。首先是對材料用量的控制，按定額確定材料消耗量，實行限額領料制度。加強周轉料管理，延長周轉次數等。其次是對材料價格進行控制。參考市場行情，貨比三家，擇優選購。避開鋼材價格波峰期獲得低價位；集中提交材料計劃，獲得批量價格；節省運輸費用降低鋼材的使用價格。

2.5.3 機械費的控制

通過合理施工組織、機械調配，提高機械設備的利用率和完好率，同時，加強現場設備的維修、保養工作、經常性修理等各項費用的開支管理，避免不正當使用造成機械設備的閑置；加強租賃設備計劃的管理，充分利用社會閑置機械資源，從不同角度降低機械臺班價格。

2.5.4 間接費的控制

一個工程項目盡量由一個項目部組織施工。減少管理機構和人員的重復設置；外地施工管理人員減少回鞍次數降低差旅費的支出；壓縮辦公用品的開支，網絡辦公節約長途話費等等。

2.6 建立成本控制體系

以施工預算收入為中心，建立包括目標成本管理體系、動態成本管理體系、成本后評估體系以及責任成本體系的成本控制體系。分別從事前、事中、事后反饋以及責任與激勵機制方面進行管理。逐步積累成本控制的經驗和完善成本信息數據庫，從而有效地控制成本。

企業管理調查報告范文3

為了了解員工對公司目前薪酬的滿意程度及與市場薪酬的差異，為公司規范化薪酬管理并提升競爭能力提供基礎數據，人力資源中心于本季度末進行了一次公司內部員工的薪酬調查，以下是內部薪酬調查的結果分析報告。

一、內部薪酬調查的主要目標

1. 了解員工對公司目標薪酬的滿意程度

2. 了解公司薪酬與市場薪酬的差異

3. 了解員工對薪酬各具體項目的滿意程度

4. 聽取員工的意見與建議

二、內部薪酬調查問卷的基本情況

1、內部薪酬調查問卷的設計

本次內部薪酬調查問卷由總裁辦公室與人力資源部根據公司實際需求共同設計，采用的是結構型問卷形式，根據員工薪酬的具體情況，調查問卷共涉及13個方面共52個題目，保證了內部薪酬調查問卷設計的全面性、科學性和完整性。

2、內部薪酬調查問卷的發放和回收

本次員工內部薪酬調查，參與調查問卷657份，實際有效問卷643份，回收率達到97.8%，本次調查結果具有全面性和有效性。

3、內部薪酬調查問卷的調查形式及保密性

本次員工內部薪酬調查，以內部MIS的形式進行，在內網上設計調查專區，由員工根據MIS的用戶名與密碼自行登錄參與調查，并通過系統自檢后提交答卷，全程具有保密性，同時，也保證答卷的有效性。答卷后的統計結果由MIS先期進行統計分析，后期由人力資源部整理匯總。

三、參與內部薪酬調查員工的基本情況

1、人員職級級別分布情況

企業管理調查報告范文4

——經銷商客服問卷調查報告簡述

企業要抓好兩只隊伍即業務員和經銷商隊伍的建設，現在企業銷售通路分為7點：

（1）工廠——批發企業——零售企業

（2）工廠——商業（批發、零售）企業

（3）工廠——交易會——商業（批發、零售）企業

（4）工廠——消費品批發市場——商業（批發、零售）企業。

（5）工廠——商——零售企業

（6）工廠——配送中心——零售企業

（7）工廠——最終消費者

對于區域性沖突的解決辦法：

• 在劃定的區域市場內進行產品銷售，不得跨區域銷售。

• 按規定的價格進行產品銷售，不得低價傾銷，也不得高價銷售。

• 在規定的期限內完成銷售目標，并符合產品品種比利的要求。

• 按合同中規定進行回款，并采用規定的付款方式。

• 按照廠家的規定開展有效的促銷活動，避免擅自促銷而造成的不良結果。

• 負責轄區內的政府、媒體公關事宜，處理突發事件并維本文來源：文秘站 護廠家的利益。

• 對滯銷產品，在規定的時間內申報調貨處理。

• 變更接貨地點需要提前通知或自行支付額外運費。

• 遵守并執行供銷合同中的其它事宜。

從技術方面來看，均反映為外包裝精美，質量性能穩定，款式更新較慢等。

從服務及溝通方面來看，經銷商一般希望廠家：

企業管理調查報告范文5

 

一、前言

 

2004年教育部正式宣布了“一村一名大學生計劃”(以下簡稱“一村一計劃”)，這是教育部發展農村高等教育的一項重要舉措。“一村一計劃” 啟動后，成為廣播電視大學面向農村開展遠程開放教育的工作重點。鄉鎮企業管理專業作為“一村一計劃”的重要專業，招生人數一直排在經濟管理類專業的前列，被眾多農村學生所歡迎。本研究以浙江省40個教學點的鄉鎮企業管理專業學生和教師為對象，采用問卷調查法和訪談法開展了調查研究，希望通過這樣的研究，來反思現行人才培養方案及課程體系存在的問題，并為人才培養方案的重新修訂以及課程的重新設置提供有價值的啟發。

 

二、關于學生的問卷調查

 

浙江全省來看，2014春、2014秋和2015春這三個學期，鄉鎮企業管理專業的注冊學生有3164人，學生人數在“一村一計劃”經濟管理類專業中排名第一，成為其中最為熱門的專業。

 

(一)學生的基本情況

 

本次調查共回收鄉鎮企業管理專業學生的有效問卷236份，其中47.46%的學生為男性，52.54%的學生為女性，50.85%的學生年齡在25-36歲之間。

 

由表1可知，目前鄉鎮企業管理專業的學生絕大多數在企業工作，他們或者在鄉村企業，或者在自己創辦的企業，或者在國有企業，僅有較少學生從事農業生產。因此，他們選擇就讀鄉鎮企業管理專業，與其工作需要有著密切的關系。總體上，這個專業的學生絕大多數有一定的從業經驗和生活閱歷，生源符合本專業的鎖定人群，我們在人才培養目標制定和課程設置時，應更加緊密結合他們的工作需求，提升其從業或創業的能力。

 

表1：鄉鎮企業管理專業學生收入情況

 

(二)對于專業的滿意度

 

調查問卷中對專業的滿意度調查結果顯示：非常滿意占32.2%，比較滿意占39.41%，基本滿意占25.42%，不怎么滿意占2.97%，不滿意0%。這個結果說明鄉鎮企業管理專業的學生對于專業的滿意程度比較高，另外，在對學生進行專業核心課程調查中，大多數學生都能準確判斷專業核心課，顯示其對專業較高的了解程度。

 

(三)關于專業學習中的問題

 

在對鄉鎮企業專業的學生調查中，大多數學生沒有談及專業學習中的問題，但仍有70位學生認為教學內容與實踐分離，太過理論;另外還有26位學生認為課堂教學效果不佳;15位學生認為存在與時代脫節、資訊落后的問題。

 

(四)關于教學改革的意見

 

1.教學形式

 

圖1顯示了兩個專業學生對教學形式的偏好，相對于傳統的面授課，大多數學生喜歡案例教學、專題講座、小組討論、網上學習等教學形式。

 

2.專業核心課的設置

 

圖2顯示了學生對專業核心課程的選擇。鄉鎮企業管理專業的學生偏愛實用管理基礎、信息技術應用、小企業管理基礎、生產管理、初級會計學等課程，這在某種程度上反映了學生從業最需要的專業知識，這些課程教學內容上的重新變革、教學方案的重新設計將顯得尤為重要。

 

3.專題課

 

表2顯示了鄉鎮企業管理專業學生選擇的專題課，從問卷結果中可以發現，學生的選擇結合了自己的專業需要，有著較為集中的趨勢。鄉鎮企業管理專業的學生傾向于信息技術、社交溝通、實用法律、金融政策等方面知識的拓展，在這些專題課的選擇上，顯示了當代農民大學生對信息技術及法律常識這些通用知識上的渴求，同時也顯示了其在專業領域中進一步拓展和提升的需要。

 

表2：鄉鎮企業管理專業學生選擇的專題課

 

4.考核方式

 

圖3顯示了鄉鎮企業管理專業學生對考核方式的偏好。通過對鄉鎮企業管理專業學生考核方式的調查發現，更多學生傾向于理論課程開卷考試，其次則是選擇實際操作考試。對考核方式的態度，反映了當代農民大學生的學習訴求，他們更傾向于對理論的理解和應用，對技能的掌握和提高。

 

5.綜合實踐

 

通過對鄉鎮企業管理專業學生對實踐偏好的調查(如圖4)，53.16%的學生傾向于實踐基地參觀考察并寫調查報告的形式，編寫專業案例、撰寫管理方案及創業計劃書或許對于學生來說較為陌生，因此學生的偏好程度不高。令人困惑的是，仍有34.18%的學生選擇撰寫畢業論文，在實際教學中，畢業論文的撰寫對農民大學生有著較高的難度，大多數學生難以獨立完成作業。只所以仍有較多學生選擇畢業論文，我們認為可能是學生對此形式比較熟悉，可以借鑒的資料比較多，但并不表明此種形式適合學生。

 

6.職業資格證書

 

關于資格證書，鄉鎮企業管理專業的學生中，26.05%的學生比較了解與專業相關的資格證書，53.36%的學生認為資格證書對自己有幫助，36.97%的學生認為幫助很大;另外，在這些學生中，事實上39.08%的學生已經或者正在考取資格證書，79.41%的學生認為計算機等級證書很重要，56.72%的學生認為人力資源管理師資格證書很重要。這些數據顯示了當代農民大學生對職業資格證書的關注，也表明在人才培養方案中設置職業資格證書的重要性。

 

三、關于教師的調查

 

本次參與調查的基層教師有64人，相當比例的基層電大教師有著本專業的教育背景或者相近專業的教育背景，但是，仍然有一部分老師，其專業能力有待提升。這就要求我們省級電大應為基層電大教師提供更多的教學支持服務。

 

根據圖5，教師在日常授課中，純理論授課依然占有較高的比例，占45.31%，純實訓課程非常低，占3.13%;實踐與理論相結合的授課形式占40.63%。從綜合實踐的環節來看，圖6顯示，大多數的教師比較認同實踐基地參觀考察并寫調查報告的形式，這與對學生的調查結果非常一致。

 

另外，通過電話訪談，教師們普遍認為農民大學生工學矛盾的現實狀況不容忽視，傳統的課程考核方式和平時作業形式對農民大學生的學習有一定挑戰，特別是雙及格課程的考核要求，對農民大學生來說更有難度，因此，基層電大教師更希望在考核方式上進行改革，例如：可以減少雙及格課程，增加100%形考課程，選擇開卷、網考等易通過、易操作的考核方式;平時作業以實際操作為主，設置時間靈活的作業類型，例如調查報告、隨堂小論文、網上作業等，改善因工學矛盾而產生的作業困境;在綜合實踐方面，農民大學生比較看重理論與實踐相結合，到實地進行調查研究，參觀成功企業的運轉，聽取成功的個案分享，對成功樣板的學習有著強烈的渴求，希望農民大學生在綜合實踐中能夠得到寶貴經驗，真正做到學以致用。

 

四、關于教學改革的建議

 

結合問卷調查和電話訪談，我們認為本專業教學改革應當圍繞體現專業性、結合地方特色、擴大自由度和便于操作等幾個方面入手：

 

(一)專業核心課程的制定應進一步體現專業性。從調查發現，鄉鎮企業管理專業的學生來源有著較大的特性，很多來自企業，因此，專業核心課程的設置要進一步體現專業性，要符合學生從業所需。

 

(二)專題課的設計應結合時代需要和地方特色。從調查發現，對專題課的需求，學生有一定的偏好，如信息技術、實用法律等領域的專題，這些內容的選擇符合農民大學生的時代特征。學生對專題課多樣性的選擇，使得專題課的建設變得較有難度，因此，可以更放權給地方電大，結合時代需要和地方特色，有針對性的建設自己區域的專題課。

 

(三)綜合實踐方案的設計體現更大的自由度。綜合實踐方案應更多的選擇實踐基地參觀考察及撰寫調查報告的形式，選擇對成功樣本的學習和研討以及撰寫心得的方式。當然，也可以給予基層電大更多的選擇方案，結合地方實踐基地條件或者其他社會資源，由基層電大選擇適合的綜合實踐方案。

 

(四)考核形式的設計應便于操作。減少雙及格課程，增加100%形考課程;盡量采用小組討論、網上討論以及學習態度評價等形成性考核方式;增加開卷考試、操作性考試，減少閉卷考試。

 

作者簡介：

 

李蕓(1973.04-)，女，浙江杭州人，回族，浙江廣播電視大學講師，管理學碩士，研究方向：企業管理。

企業管理調查報告范文6

關鍵詞：企業 財務盡職調查 程序 方法

隨著經濟的發展和制度的完善，有競爭力的企業會選擇以并購的方式來實現橫向或縱向擴張、規避經營風險等目的。但并購活動相對復雜，是一種高度市場化的行為，其本身也存在風險，這就需要企業在進行并購之前組織并實施有效的盡職調查，為企業做出并購決策提供可靠依據。通常來說，企業的盡職調查應該從業務、人力、財務、法律等方面進行，而財務盡職調查是盡職調查報告的重要組成部分。

一、企業財務盡職調查的作用

企業財務盡職調查是指并購企業財務人員通過訪談、考察、報表分析等方式對被并購企業的財務狀況及風險事項進行判斷的過程，該過程將通過規避并購風險、確定交易對價、設計并購方案等途徑來幫助并購企業管理層完成企業并購決策。

（一）規避并購風險

企業并購發生風險的主要原因是并購企業和被并購企業的信息不對稱，而科學有效的財務盡職調查可以揭示并規避潛在風險。作為并購交易的對手方，被并購企業出于自身經濟利益的考量，往往會對本企業的風險和缺點進行掩蓋。比如提交不真實的財務報告，對潛在風險事項進行掩飾。筆者曾在對一家民營建筑公司（以下簡稱“W公司”）的盡職調查中發現，W公司針對不同的機構分別提供不同的財務報表，有管理層報表、稅務報表和審計報表，且報表未全部涵蓋由其承建的工程項目，理由是對于部分工程項目，公司僅作為管理平臺收取管理費，同時也不保留工程項目的具體資料。在這種核算體系和管理模式下，并購企業無法對被并購企業的歷史財務信息做出準確判斷，并且無法了解被并購企業承接的工程項目的施工、驗收和風險情況。所以，財務盡職調查可以幫助并購企業認清被并購企業的財務狀況和管理模式，并且有效地規避并購風險。

（二）確定交易對價

企業并購的核心問題之一是交易對價的確定，而交易對價是并購活動給并購企業帶來的未來預期收益、可能承受的整合風險和被并購企業資產價值等要素的綜合體現。通過財務盡職調查，并購企業可以充分了解交易對價的決定要素。首先，并購企業可以調查被并購企業的經營模式和盈利模式，從而更準確有效地了解其內在價值，判斷并購后可能產生的協同效應，估算并購活動可以帶來的未來預期收益。其次，并購不可避免地會產生整合風險。并購后整合失敗的案例比比皆是，例如TCL并購阿爾卡特，上汽并購韓國雙龍汽車等。并購企業在選擇并購標的企業時，要分析可能面臨的整合風險以及需要應對風險而產生的成本。最后，被并購企業為了抬高交易價格，在粉飾收入利潤水平、虛增資產價值方面有很強的動力。并購企業要結合業務模式和經營情況，通過財務分析來判斷被并購企業的實際盈利能力和不良資產及債權債務的實際情況，從而還原出真實準確的財務報表，為估算被并購企業的真實資產價值提供依據。

（三）設計并購方案

通過財務盡職調查，并購企業可以掌握被并購企業經營管理上的不足和潛在的風險，為并購團隊設計并購方案提供重要的參考依據。經營管理水平如何提高、潛在的風險是規避還是承受、并購交易對價的確定以及并購后的整合方案等問題，都需要在并購方案中提前考慮周全。財務盡職調查對并購后的財務整合方案尤其重要，財務整合是必須與業務整合相輔相成的，否則就意味著并購失敗，德隆系產業整合不利和長短期投資錯配導致資金鏈斷裂便是一個活生生的例子。并購方案應該在并購交易達成之前設計完成，盡職調查是設計并購方案的基礎性工作，其中財務盡職調查的重要性不言而喻。沒有盡職調查而設計的并購方案是“空中樓閣”，沒有財務盡職調查而設計的并購方案更是“海市蜃樓”。

二、企業財務盡職調查的程序和方法

企業財務盡職調查的整體安排一般分為三個階段：進場前準備、現場調查和編寫財務盡調報告，企業財務人員在各個階段都可以借鑒會計師事務所的財務報表審計程序和方法。

（一）進場前準備

1.背景調查

并購活動有并購企業和被并購企業，因此背景調查可以分為兩個維度。第一個維度是并購企業本身進行盡職調查的背景資料。企業財務人員要了解并購活動的背景情況，知曉盡職調查的原因和意圖，才能有的放矢，抓住財務盡職調查的重點，進而明確財務盡職調查需要關注的重點內容。另一個維度是被并購企業的背景調查，財務人員可以通過網絡、行業報告等渠道了解被并購企業的主要業務領域和行業信息，確定相關業務流程中可能存在的風險點。

2.資料清單準備

根據盡調團隊的整體時間安排，財務人員應該提前向被并購企業發送財務盡職調查的資料清單，以節約現場審計的時間。資料清單一般包括以下內容：①公司歷史經營情況相關資料；②審計報告及管理建議書，通常包括近兩到三年的審計報告及管理建議書和最新一期的財務報表；③最近期間的稅審報告、評估報告及其他第三方機構出具的報告等；④資產權證、納稅記錄等其他資料。

3.制訂盡調計劃

財務人員在初步了解被并購企業的情況后，應該制訂一個可行的財務盡調查計劃。根據初步情況的分析和后續現場審計擬完成的工作，財務盡調計劃中應該包括但不限于如下內容：①財務盡調人員的安排和任務的分配；②編制訪談提綱，確定擬訪談對象和訪談內容；③對被并購企業財務報表審計的工作安排；④財務盡調報告的編寫重點和時間安排；⑤對各項工作出現變化的應對預案。

（二）現場調查

1.現場訪談

在開始現場訪談之前，財務人員應該提前編制訪談提綱，根據被并購企業的機構設置和人員結構確定訪談對象和訪談問題。訪談問題要具有指向性，可以包括會計機構基本情況、會計核算政策及方法、會計信息化水平、內部控制是否健全、資產配置和資金周轉情況等各方面的信息。現場訪談的主要目的在于對被并購企業在經營狀況、會計核算規范性、內部控制程度、企業文化等方面的基本情況取得初步了解。

在進行現場訪談時切忌按部就班，要根據訪談過程靈活應變，對臨時發現的問題和關注點進行深入挖掘，并且通過后期報表分析和調查進行印證。訪談也不可拘泥于財務，可以與其他盡調人員同步進行，交叉訪談，這樣能更有效地發現問題。在對W公司財務經理的訪談中，筆者與人力資源盡調人員采用交叉訪談的方式，發現W公司存在為掛靠人員代繳社保的問題，其管理費用――社保費用中列支的繳納社保人數與實際合同職工人數嚴重不符。

2.財務報表分析

受限于時間要求和人力成本，財務盡職調查的報表分析不需要對被并購企業重新實施完整的審計程序，只需要在審計報告和管理建議書的基礎上，對被并購企業的歷年審定財務數據進行分析。財務人員要運用財務分析方法重點比較和分析歷年審計報告中的重要科目余額變化情況和財務指標的波動情況，同時結合管理建議書對被并購企業的財務狀況做出判斷和總結。同時，在必要的時候，運用某些特定的審計程序來對重要或特殊的財務事項進行審定。

對于重要科目和財務指標的分析，可以按照資產負債表和利潤表的科目排列按序梳理。下文將結合本人的盡職調查實際案例，選取部分計科目進行舉例說明。

（1）貨幣資金。關注貨幣資金余額情況和凍結資金現象，從現金收支記錄和余額的合理性判斷企業管理規范程度。以W公司為例，其各年末現金余額從40萬到200萬不等，經檢查現金賬和收支記錄，發現W公司大部分資金通過出納個人賬戶進行轉付，大額的現金收支和庫存嚴重違反現金管理條例，存在較大的管理風險。

（2）往來款項。關注重點供應商與客戶的往來款項余額變動情況和賬齡結構，核對大額款項的合同和協議，分析收回欠款和發生壞賬的可能性以及潛在的大額負債。在對一家工程公司G公司的盡調過程中，發現該公司的往來款項情況極為復雜，不僅對其集團內部和外部公司存在相互關聯的大額長賬齡掛賬，涉及應收應付賬款、其他應收應付款和應收應付股利等各個科目，而且由于歷史原因一直未能清理，嚴重影響資產負債的真實性。最終在收購過程中，通過管理層的協調和相關人員的努力，設計出多方抹賬的解決方案，優化G公司的資產負債結構，為完成并購清理了障礙。

（3）存貨和固定資產。檢查存貨盤點表和實地盤點結果的相符程度，判斷存貨實現銷售和獲取合理毛利的可能性；檢查固定資產的權屬證明、使用期限，比較設計生產能力和實際生產能力的差異。在對一家機械設備生產公司Z公司的存貨盤點中，發現Z公司實物存貨與賬面存貨嚴重不符，原因是產品完工提供給客戶后，由于質量糾紛、客戶違約等原因導致遲遲未能結算，導致庫存虛高，并且剩余存貨很難完成銷售，減值情況嚴重；另外，Z公司的固定資產主要為大型機械生產設備，停產多年，由于設備老化、工藝進步等原因，要重新啟動并維持正常生產，需要進行技術更新，投入大量運營資金。這些情況使得Z公司的賬面資產價值遠高于其實際資產價值，對估值產生很大影響。

（4）收入成本核算。判斷收入成本會計核算的合理性和規范性；分析單位售價、成本、毛利率的變化趨勢和產品銷售結構的變化趨勢；關注客戶集中度和關聯方交易依賴程度。W公司在對工程項目的核算分為兩類，一類是掛靠項目，公司確認管理費收入，另一類是自行建造項目，公司以收付實現制為基礎核算收入成本。這種核算方式不符合建造合同準則，財務數據根本無法反應公司實際收入、成本、工程施工、工程結算和工程稅金等事項，存在很大的會計核算和稅收方面的風險。另外，G公司的主要收入來源是集團內的一兩家業務關聯公司，雖然表明其與關聯方的業務互補性強，但也從側面反映出G公司的市場自行開拓能力較差，收入來源單一。

（5）財務指標。通過歷年主要財務指標的波動情況，分析公司近些年的盈利能力、償債能力、運營能力的變化趨勢；與同行業各項財務指標的平均水平進行比較，分析公司在行業內所處的地位和預期未來的發展趨勢。主要的財務指標有資產負債率、資產周轉率、流動比率、應收賬款周轉天數、銷售毛利率、凈資產報酬率、經營活動凈現金流和市場占有率等。在各項財務指標中，應該重點關注經營性凈現金流的變動情況，因為目前整體經濟處于經濟危機后的復蘇期，企業更應該秉持“現金為王”的理念，只有能持續獲得經營性現金凈流入的企業才是值得投資的。

3.編寫財務盡職調查報告

企業財務人員應該根據現場訪談和財務報表分析的結果，整理工作底稿并編寫財務盡職調查書面報告。財務盡職調查報告可以獨立成文，也可以作為企業盡職調查報告的一部分，但一般都應該包括以下內容：工作的范圍和基礎；財務數據的來源和局限性；被并購企業的會計核算情況、財務狀況和經營成果；與財務相關的內控制度建設情況和執行的有效性；財務方面存在的風險和應對建議；或有負債和潛在風險等。

三、總結