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摘要：近年來我國無論是在鐵路公路建設還是地下管網建設，都更加注重管理得法、專業性強的企業。這就意味著企業要想脫穎而出必須加強內部管理。企業內部管理中財務管理是最有活力的組成部分，對企業的生存與發展具有重大意義。本文主要針對我國土木工程建筑業的營運資本管理問題進行審計研究。
一、研究的背景與意義
貨幣資金、應收賬款和存貨這三個方面是一個企業營運資金1的主體，其好壞主要以均值、標準差和極值等來衡量相關財務指標的變化趨勢，并對變化可能產生的原因進行了審計分析。同時，根據變化趨勢以及企業營運管理中出現的問題及時改變經營策略。因此，對營運資金管理的審計分析越來越受到企業決策者的關注。土木工程建筑行業因為生產特性，決定了其資金管理的難度較大，一旦企業內部環境或外部環境發生變化，很可能給土木工程建筑企業造成致命一擊，因此對土木工程建筑企業的資金管理體系進行審計研究分析，有著極其深遠的意義。
二、土木工程建筑業營運資本管理情況分析
營運能力是指企業對其現有經濟的配置和利用能力，從價值的角度看，就是企業資金的利用效果。它主要表現為資產管理即資產利用的效率，反映了企業資金周轉狀況。對行業的營運能力進行分析，可以了解行業的總體營運狀況及經營管理水平。通常來說，資金周轉得越快，說明資金利用效率越高，企業的管理水平也越好。反之，說明資金的利用效率低，需要改進。下面是根據收集的行業內上市公司2013—2017年的財務數據進行的行業營運能力的審計分析。
（一）貨幣資金管理
1.現金周轉期。表1是現金周轉期表，從均值來看，現金周轉期2013—2017這五年來基本保持平穩增長2，總的來看行業現金周轉期時間較長，企業現金流運用效率不高。從標準差來看，2017年行業數據較其他四年都高，說明大部分企業數值與平均值之間差異較大，各企業現金周轉期波動較大。2017年正是我國建筑業全面深化改革時期，在轉型上有的企業完成度高，轉型成功成為行業的佼佼者，反觀有的企業不能適應這一變化，成為行業的尾巴。對財務報表相關數據的審計分析，可以看出在最大、最小值方面，2017年的最大值尤為突出，是2013年的5倍左右，這一數值出現在了中毅達B(900906)企業，根據對該企業2017年財務報表的分析我們發現中毅達B自2013年經營業績虧損后在2017年繼續出現虧損，公司受市場環境等因素影響業務大幅下降，現金周轉困難（見表1）。2.貨幣資金占流動資產比例。表2是貨幣資金占流動資產比例表，從均值來看，行業內企業貨幣資金占流動資產比例總體呈下降趨勢，但變化幅度不大，保持在一定的變化范圍內。目前來看該行業即期支付能力保持在一個穩定的水平，但總的來說應該增加貨幣資金，提高支付能力。從標準差來看，整體變動趨勢和均值變動趨勢保持一致，說明行業內企業近五年來數值波動不大。對財務報表相關數據的審計分析，可以看出在最大、最小值方面，最小值基本保持不變，但最大值呈下降趨勢，值得注意的是在2013和2014年這兩年最大值出現了100%，說明該企業的全部流動資產就是貨幣資金，通過搜集相關資料發現山東路橋（000498）在2013—2014年收到法院的裁定書要求企業重整，公司在此期間無生產經營產生，同時公司在進行重組。
（二）應收賬款管理
1.應收賬款周轉天數。表3是應收賬款周轉天數表，從均值來看，行業應收賬款周轉天數逐年增加，應收賬款周轉期較長，可見行業內企業組織收回貨款速度較慢，造成壞賬損失的可能性越大，流動資產的流動性越差，短期償債能力越弱，企業管理效率越低。這可能是由于當前我國建筑業公司管理不完善，出現嚴重的壞賬、呆賬問題。從標準差來看，變動趨勢基本與均值變動趨勢一致，說明近五年行業應收賬款周轉期保持穩定，沒有出現有效的管理帶來的積極變化。對財務報表相關數據的審計分析，可以看出在最大、最小值方面，最大值在2016年較為突出，而后呈下降趨勢。國家自2016年以來對建筑業進行調結構、促改革，建筑行業成效較為顯著（見表3）。2.應收賬款壞賬準備。表4是應收賬款壞賬比例表，從均值來看，應收賬款壞賬比例基本超過千分之五，壞賬比例較大，說明應收賬款回收較為困難。近年來國際國內形勢都復雜多變，國家對固定資產投資降溫，對鐵路、交通投資大幅下降，企業競爭力不足。從標準差來看，2013年到2017年小幅度上升，在2013年后出現下降。說明2016年行業應收賬款比例波動較其他四年大，2016年正值行業改革期，出現波動屬于正常現象。
（三）存貨管理
1.存貨周轉天數。表5是存貨周轉天數表，從均值來看，2013年到2017年存貨周轉天數平穩增長，說明我國土木工程建筑業存在存貨積壓的現象，應及時對存貨進行處理，盡可能縮短存貨周轉期。存貨出現積壓可能是因為企業預計錯誤市場行情或由于國家政策影響市場突然出現變化，企業應對不及時。從標準差來看，各年標準差相差不大，說明大部分企業存貨周轉期與行業平均值接近，只是在2017年出現小幅增長。對財務報表相關數據的審計分析，可以看出在最大、最小值方面，2017年的存貨周轉期最大值過分的高，我們發現由于中毅達B（900906）在2014年將園林綠化作為主要經營業務，新業務發生時企業可能不了解市場行情，存貨出現滯銷因而存貨周轉期長。2.存貨減值比例。表6是存貨減值比例表，從均值來看，存貨減值比例基本保持不變。從標準差來看，變動趨勢與均值變動趨勢一致。對財務報表相關數據的審計分析，可以看出在最大、最小值方面，2010年到2013年呈下降趨勢，到2014年開始大幅上升，以后還可能有上升趨勢，說明行業內存在企業存貨管理不善，導致存貨大幅減值失去應有的效用。
三、土木工程建筑業營運資本管理存在的問題
（一）貨幣資金管理問題
在建筑行業中普遍出現流動資金不足，墊資嚴重等問題。建筑企業在進行工程建設過程中由于缺少流動資金會向銀行提出貸款，如果對工程的風險估計不足，企業很可能遇到資金瓶頸，無法及時償還貸款。此時企業就會想方設法償還債款或延長期限，在這樣的惡性循環下企業將面臨更嚴重的風險，嚴重的可能導致資金鏈的斷裂。同時，收回的工程款不能及時匯入總公司進行財務的統一管理，占用不盡合理。
（二）應收賬款管理問題
我國土木工程建筑業企業應收賬款周轉期較長，這與建筑業的行業特性有關，一般一項工程的完成時間短則幾個月，長則幾年。如果應收賬款回收不及時，將會影響企業的經營支出和日常費用支出。引發這一現象的原因有：一是許多企業負責人只關注建筑施工后所帶來的產值增長，忽視了將應收賬款的回收納入相應的績效考核中。二是有的企業負責人欠缺債券法律知識，出現了對應收賬款的追討過了追溯時效的情況。三是應收賬款不真實。作為營運資金的重要組成部分的應收賬款，收入的確認在時間和金額上都比較困難。收入確認的依據不充分，這在很大程度上就導致應收賬款的不真實。
（三）存貨管理問題
存貨周轉期長，存貨一直居高不下，說明我國建筑業存貨管理可能存在存貨積壓并導致存貨資金的呆滯。建筑企業具有施工地點流動性、點多線長以及露天工作等特點，存貨在企業總資產中占很大比例。但往往施工企業在采購存貨時很隨意，經常會出現材料不夠或過多的情況，而且因為工作地點流動性大，對存貨的監管不能面面俱到，很多問題企業發現不了或者根本管理不到位。
（四）應付賬款管理問題
土木工程建筑業應付賬款周轉期一直時間較長，行業內企業對應付賬款的管理較好，但在2013年進行行業改革后應付賬款周轉期出現了上升趨勢，可能是因為改革時企業急于轉型，忽視了對應付賬款的管理。在應收賬款上缺乏投入力度，單純地認為就是對應付賬款的支付和應付賬單的核銷，對很多需要注重的細節問題簡單處理，進而也未能與供應商建立和諧的合作關系。這更加使企業錯失良好的投資機會，長此以往可能使企業信用形象下降，非常不利于企業在行業中立足并占據優勢地位。
四、研究建議
為了達到加快資金周轉這一目的，企業必須盡可能減少資金占用時間。在日常運行管理中，一是要加強招投標管理，加大清欠力度。二是加強存貨采購管理，規范采購行為，對大宗原材料、大型備件實行招標采購。三是進行存貨清查，降低存貨庫存量，加速資金運轉。定期或不定期地進行存貨清查，對那些資金占存貨總額較大的材料實行重點管理，詳細查看記錄采購、耗用和結存情況，若賬實不符，要查明原因，報有關部門處理。對那些日常修理配件和輔助材料進行適當控制，定期與賬務進行核對。減少對資金的占用，加速資金運轉。同時，要加強對應付賬款管理的重視，在經營中選擇最有利的合作伙伴，減少資金的占用。
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作者:胡余慧 單位:南京審計大學
